Flash Crash: differenze tra le versioni

Dopo quasi cinque mesi di indagini, la SEC e la [[Commodity Futures Trading Commission]] (CFTC) hanno presentato una relazione congiunta il 30 settembre [[2010]] denominata ''Findings Regarding the Market Events of May 6, 2010'', in cui è raccolta ed evidenziata la sequenza di eventi che ha portato al cosiddetto ''Flash Crash''. La relazione ha presentato il ritratto di un mercato estremamente frammentato e fragile, in cui una singola transazione di grandi dimensioni generata da un software di [[High-frequency trading|negoziazione ad alta frequenza]] della [[:en:Waddell_&_Reed|Waddell & Reed Financial]] ha causato una forte variazione nel prezzo delle azioni. L'ordine avrebbe riguardato una quantità insolitamente grande di [[futures|contratti futures]] [[S&P 500|E-mini S&P 500]], che - per effetto della massiccia presenza di algoritmi di negoziazioni ad alta frequenza - ha immediatamente allargato a tutto il listino gli effetti dell'operazione, causando una sensibile e veloce perdita di valore della borsa.